Экономический анализ, вариант 3

Задание 1

По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1) проанализируйте и оцените динамику состава и структуры активов и пассивов организации. Данные об имущественном положении и источниках финансирования активов организации отразите в табл. 1.

Вывод к заданию № 1:

Анализ финансового состояния организации заключается в общей оценке структуры средств хозяйствующего субъекта и источников его формирования. Для анализа финансового состояния организации используются приемы структурного динамического (горизонтельно-вертикального) анализа. На основе данных бухгалтерского баланса можно проанализировать и очень динамику состава и структуры активов и пассивов исследуемой организации следующим образом:

Активы

1. Общий оборот хозяйствующих средств в 2010 г. по сравнению с 2009 г. увеличился на сумму 200 808 тыс. руб. или 110,72%, а в 2011 г. произошло увеличение на сумму 337 138 тыс. руб. или 116,26%

2. Построчный анализ активов показывает, что рост активов организации обеспечен за счет роста вне оборотных активов: 2010 г. на сумму 121 358 тыс. руб. или 118,65%, а в 2011 г. на сумму 279 209 тыс. руб. или 136,17%, а также за счет роста оборотных активов: в 2010 г. на сумму 79 450 тыс. руб. или 106, 50% и в 2011 г. на сумму 57 929 тыс. руб. или 104, 45%. В целом рост активов организации свидетельствует о росте благосостояния предприятия.

3. Нельзя не отметить, что увеличение запасов организации в 2010 году на сумму 50 863 тыс. руб. или 109,53% и 2011 году на сумму 112 643 тыс. руб. или 119, 27% может повлечь за собой дополнительные расходы по их хранению и обслуживанию, что в свою очередь будет отвлекать денежные средства из оборота.

4. Денежные средства организации в 2010 г. уменьшились на сумму 5 687 тыс. руб.(54,72%), то есть почти в 2 раза по сравнению с 2010 годом, а в 2011 году произошло их увеличение на сумму 2 669 тыс. руб. (138,83%).

5. Снижение дебиторской задолженности в 2011 г. на сумму 63 900 тыс. руб. (88,36%) уваляется хорошим показателем и свидетельствует об эффективности работы организации со своими клиентами в плане оплаты выполненных работ, оказанных услуг и реализованных товаров.

6. Вертикальный анализ активов свидетельствует о незначительных изменениях в их структуре. Доля оборотных активов за анализируемый период (2009;2011 г.) уменьшилась с 2, 49% до 6,37%, что свидетельствует об увеличении вне оборотных активов на столько же пунктов.

7. Наибольший удельный вес в стоимости активов составляют основные средства: в 2009 г. — 30,78%; в 2010 г. — 33,46%; в 2011 г. — 37,23% => тенденция положительная. Наименьший удельный вес в организации занимают: нематериальные активы — 0,1% на протяжении всего периода анализа (не имеет вещественные формы, но приносит доход).

Пассивы

8. Анализ динамики пассивов организации свидетельствует о существенном росте капитала организации. Наконец 2010 г. на сумму 200 808 тыс. руб. (110, 72%), а к концу 2011 г. на сумму 337 138 тыс. руб. (116, 26%).

9. Коэффициент роста собственного капитала в 2010 г. составляет 104, 27%. а в 2011 г. — 106,62%. Резервный капитал по сравнению с добавленным капиталом увеличился в 2010 г. на сумму 1 027 тыс. руб., а в 2011 г. — 122 тыс. руб., также произошло увеличение нераспределённой прибыли: в 2010 г. на сумму 18 063 тыс. руб., а в 2011 г. на сумму 1 487 тыс. руб.

10. Долгосрочные обязательства в 2010 г. по сравнению с 2009 г. сократились почти в 3,5 раза (в 2009 г. — 609 898 тыс. руб., в 2010 г. — 167 о72 тыс. руб.), а в 2011 г. по сравнению с 2010 г. произошло их увеличение в 1,9 раза (2010 г. = 167 072 тыс. руб., 2011 г. = 309 610 тыс. руб.).

11. Краткосрочные обязательства за период 2009 — 2011 г. возросли с 580 864 тыс. руб. до 1 343 885 тыс. руб., то есть порядка в 2,3 раза. Это произошло за счет увеличения доли заемных средств с 16,16% в 2009 г. до 24,92% в 2011 г., а также за счет увеличения доли кредиторской задолженности с 14,84% в 2009 г. до 32, 72% 2010 г. и до 30,77% в 2011 г. .

12. Структура пассива в анализируемом периоде изменилось в части долгосрочных обязательств: с 32,56% 2009 г. до 8,06% в 2010 г. и 12,84% в 2011 г., а также в части краткосрочных обязательств с 31,01% в 2009 г. до 57,64% в 2010 г. и 55, 70% в 2011 г.