3 задания по анализу производственной и финансовой деятельности предприятий (1 вариант). По исходным данным провести анализ показателя финансового риска пр

Задание № 1

По исходным данным провести анализ показателя финансового риска предприятия

Определить:

1) коэффициент финансовой автономии; влияние факторов на него методом цепных подстановок;

2) коэффициент финансового риска, влияние на него факторов;

3) сделать выводы.

Таблица 1 — Машиностроительный завод № 1

Показатели 2008 г 2009г Абс. откл, руб Относит. откл, %

Валюта баланса, тыс.руб. 245 678 26 789 -218 889 10,9

Заемный капитал, тыс.руб. 15 789 13 476 -2313 85,3

Собственный капитал, тыс.руб. 229 889 13 313 -216 576 5,79

Долгосрочный заемный капитал, % 20 15 -5 75

Краткосрочный заемный капитал, % 80 85 +5 106,25

Решение:

1) Коэффициент финансовой автономии, найдем по формуле:

Ка = П3 / ВБ

2008 год: Ка = 229 889/245678=0,935

2009 год: Ка = 13 313/26789=0,496

где П3 — капитал и резервы;

ВБ — валюта баланса.

Рекомендуемое значение коэффициента 0,5.

Проведем факторный анализ влияния факторов на изменение коэффициента финансовой автономии методом цепных подстановок:

Зависимость коэффициента финансовой автономии от факторов изменения капитала и резервов и баланса предприятия, опишем так:

Ка. Баз. = = 229 889/245678=0,935

Тогда влияние на коэффициент финансовой автономии за счет изменения показателя капитал и резервы, получим:

Ка. Усл. = 13 313/245678 = 0,054

Ка. Усл. = 0,05−0,935 = -0,882

Теперь найдем влияние на коэффициент финансовой автономии за счет изменения баланса предприятия, получим:

Ка. Отч. = = 13 313/26789=0,496

Каотч. = 0,496−0,054=0,443

Абсолютное отклонение коэффициента финансовой автономии равно:

Ка. = 0,496−0,935 = -0,438

Проверка метода цепных подстановок: Ка. = -0,882+0,443=-0,438

Вывод: Коэффициент финансовой автономии в 2009 году не достигает нормативного значения по сравнению с 2008 годом, что отрицательно для предприятия, и что говорит о том, что предприятие теряет свою ликвидность, платежеспособность и финансовую устойчивость. Таким образом по проведенным расчетам видно, что в анализируемом периоде коэффициент финансовой автономии снизился на 0,438раза, изменение произошло за счет снижение такого показателя, как капитал и резервы предприятия на 0,882 раза, а также изменение произошло за счет роста баланса предприятия на 0,443 раза. Суммарное значение этих показателей равно абсолютной разнице снижения коэффициента финансовой автономии на 0,438 раза.

2) Коэффициент финансового риска, найдем по формуле:

Кф.р. = Заемный капитал/Собственный капитал