Заключение. 
Проблема капитализации банковского сектора России

Необходимость капитализации банковского сектора напрямую взаимоувязана с решением проблемы инвестиций в России, которые должны обеспечить рост российской экономики темпами, предусмотренными правительственной программой. Банковская система должна обеспечить полноценное выполнение своей функции по трансформированию сбережений и накоплений в кредиты и инвестиции. Расширение объемов активных операций, возможность концентрировать ресурсы и принимать на себя большие риски, сохранение и укрепление общественного доверия в надежности банковской системы требуют повышения ее устойчивости, в т. ч. в капитальной базе.

В результате проведенного исследования сделаны следующие выводы и предложения.

Изучение экономической литературы, действующего законодательства и нормативных актов Банка России позволило определить, что собственные средства (капитал) кредитной организации имеют первостепенное значение для обеспечения устойчивости кредитной организации, и ее эффективной работы, определяют границы его функционирования, играют важную роль для своевременного выполнения своих обязательств перед кредиторами и вкладчиками.

Исследования показали, что, если на первых этапах становления современной российской банковской системы органы надзора и учредители банков при определении величины необходимого уставного фонда исходили из доминирования финансирующей функции капитала, призванного на первых порах обеспечить нормальное функционирование и развитие банка как любого другого предприятия, для организации работы и запуска которого требуются определенные первоначальные капитальные вложения, то сейчас, когда растут издержки ведения бизнеса, и ужесточается конкуренция на рынке банковских услуг, и банки все активнее обращаются к средствам населения, защита интересов вкладчиков и других кредиторов стала главнейшей функцией капитала.

В последние несколько лет российский банковский сектор развивается более высокими темпами, чем экономика в целом, однако отношение капитала банковской системы к ВВП остается низким — 5,7%. Темпы наращивания капитальной базы банков в последние годы заметно сократились в силу рядя причин, среди которых наиболее значимыми можно выделить снижение привлекательности вложений в банковский бизнес, высокий риск операций, проводимых действующими банками, отсутствие развитого рынка банковских акций и низкая транспарентность банковского бизнеса.

Кроме того, одним из наиболее острых противоречий российской банковской системы сегодня является деформированность ее структуры в региональном разрезе, что на фоне усиливающихся процессов концентрации и централизации капитала обостряет проблему недостаточной капитализации региональных банков, которые в большей части представлены средними и малыми банками. Функциональная роль средних и малых банков в экономике растет, их бизнес стал больше ориентироваться на реальный сектор. Однако в последние годы наблюдается медленное вымывание банков, головные офисы которых расположены за пределами Московского региона. При этом почти во всех регионах полностью прекратилось создание новых банков, а в некоторых из них наметилась тенденция к уменьшению числа действующих кредитных организаций.

Изучение источников наращивания собственных средств показало, что банки располагают потенциальными возможностями по выбору того или иного источника увеличения собственного капитала. Выбор источника, а также установление соотношения источников определяется кредитной организацией, исходя из оценки относительных издержек, связанных с ними; влияния на доходность акционерного капитала, измеряемую прибылью на одну акцию; влияния на собственность и контроль за деятельностью банка существующих и потенциальных акционеров; относительного риска, связанного с каждым источником капитала; и наконец, политикой регулирования, проводимой Банком России.

Таким образом, в последние годы произошло смещение в источниках формирования прироста капитала банков от взносов участников к получаемой прибыли, что свидетельствует о более рыночных условиях функционирования кредитных организаций, повышении их независимости. Указанное изменение делает актуальным и смещение внимания надзорных органов в сферу анализа эффективности и прибыльности работы кредитных организаций, их оценки с позиции коммерческих структур. Однако не снижается важность контроля за собственниками, требований по повышению транспарентности собственности.

Рассмотрение вопросов регулирования процесса капитализации на современном этапе подтвердило актуальность проблемы достоверности банковского капитала. Принятие банками реальных рисков по привлечению средств, по выдаче ссуд и другим активным операциям на нереальные капиталы чревато потерей устойчивости и способности выполнять принятые обязательства в условиях сложного положения с финансами заемщиков. Не исключены и социальные последствия.

Банк России в последние годы проводит активную работу, направленную на повышение качественных параметров банковского капитала. Речь идет о последовательном противодействии применению некоторыми банками разного рода схем, которые используются для приукрашивания как публикуемой, так и надзорной отчетности, для искусственного завышения или занижения значения обязательных нормативов. Проведенные исследования показали, что фиктивная капитализация, в большей части, является порождением общеэкономических проблем, лежащих вне банковского сектора. Суть проблемы, прежде всего, заключается в действии разнонаправленных тенденций: повышение требований к размеру и достаточности капитала, ограниченные возможности для инвестирования средств у действующих акционеров и не заинтересованность участников рынка в инвестировании средств в банковский бизнес в силу его низкой рентабельности (в сравнении с другими отраслями), высокой рискованности операций и низкой прозрачности собственности.

Проблема фиктивной капитализации — это достаточно трудная задача. Безусловно, размер капитала является основополагающим критерием для оценки устойчивости и надежности кредитной организации, но ни отечественная система бухгалтерского учета и отчетности, ни МСФО никоим образом не защищают от «надутости» капитала и неадекватности отчетности.

Административные процедуры пресечения фиктивной капитализации не могут решить всех задач, призванных обеспечить допуск к банковской деятельности только тех кредитных организаций, чья работа не угрожает интересам кредиторов и вкладчиков, а также системной устойчивости. Без строгой рыночной дисциплины, должного уровня транспарентности информации о состоянии дел в банках, действия органов регулирования превращаются в формальные процедуры или непонятные участникам рынка административные решения в отношении отдельных банков.

Введение

МСФО не решит эту проблему окончательно, поскольку источником прозрачности банковской отчетности, является намерение самого банка отразить все проблемы достоверно. Банки вынуждены вносить собственные коррективы в предоставление отчетности, даже если они будут предельно честны. Сделать же отчетность прозрачной только путем исполнения Положения 215-П по ее составлению вне зависимости от доброй воли банкиров достаточно сложно.

Таким образом, адекватная оценка значения капитала и его достаточности является ключевым элементом эффективного управления кредитной организацией и банковского надзора в целях оценки степени надежности кредитной организации. При этом достаточность капитала является производной не только от величины источников капитала, но и в существенно большей степени — от качества кредитного, торгового, инвестиционного портфелей банка. Исходя из этого, банковский надзор должен быть нацелен не только на установление факта наличия у банка достаточного капитала для покрытия рисков, вызванных его деятельностью, но также на то, чтобы в банке использовались достаточно совершенные механизмы мониторинга и управления рисками Для выполнения поставленных задач необходимо решить целый ряд проблем общеэкономического и правового характера, устранить внутренние факторы, препятствующие развитию банковского сектора (такие, в частности, как слабость корпоративного управления и бизнес-планирования, ориентация отдельных кредитных организаций на оказание сомнительных услуг или ведение недобросовестной коммерческой практики, фиктивный характер части капитала некоторых банков и т. п.).

Кроме того, прогресс в таких областях, как прозрачность структуры собственности, диверсификация деятельности и укрепление структуры доходов, активизирует процесс выхода наших банков на открытый рынок.

Вложение средств в банковский сектор — это задача не Банка России, а частного сектора, инвесторов. Но для того, чтобы капитал пришел в банковский сектор, который этот капитал приумножит и сохранит, должны быть выработаны ясные и четкие критерии надзора. Увеличение капитала должно быть результатом надзорной деятельности: надзор должен быть организован так, чтобы банки с небольшим капиталом могли сами принять решение, увеличивать свой капитал или нет. Банк с малым капиталом, если у него есть соответствующая ниша, может работать не хуже, чем банк с большим капиталом. В любом случае банковский бизнес должен быть легальным и деятельность банка — прозрачной.

Задача государства заключается в том, чтобы через изменение принципов и порядка налогообложения обеспечивать стимулирование притока инвестиций в банковский сектор, применение адекватных нормативов банковской деятельности, укрепления их конкурентоспособности и расширения возможностей для кредитования нефинансового сектора и населения.

Таким образом, устойчивость банковской системы — это процесс прогрессивного развития, основанный на стабильности и равновесии ее элементов, такая синтетическая характеристика данной системы, которая определяет степень реализации ее сущности и роли в экономике. От того, как будет реализована эта роль, зависит устойчивость экономики в целом.

Модель взаимоотношений между акционерами и кредитными организациями должна носить рыночный характер, т. е. собственники должны быть ориентированы на получение дивидендов на вложенный реальный капитал. Главным рейтингом кредитных организаций должны стать честность и открытость. Это условие должно способствовать комплексному развитию их бизнеса. И лишь в этом случае можно рассчитывать на качественное формирование капитала.