Структура лизингового рынка (деятельность лизинговых компаний)

Основные источники экономического роста России исчерпаны еще до кризиса, в то время как трудовые ресурсы в стране к 2020 году могут уменьшиться по прогнозам на 10 млн. человек. Без повышения производительности труда компании столкнуться с нехваткой рабочих рук, а страна — с замедлением экономического роста.

Исследования глобального института McKinsey показало, что на фоне роста 1998 — 2008 годов производительность труда в России выросла вдвое, хотя попрежнему отстает от международной. За 10 лет она достигла 30% от уровня производительности США вместо прежних 22%. Если проанализировать пять значимых для российской экономики секторов — электроэнергетику, розничную торговлю, сталелитейную промышленность, жилищное строительство и розничный банковский бизнес — можно выявить три основные группы проблем, определяющих отставание от передовых показателей по производительности: это неэффективные бизнес процессы, устаревшие мощности и технологии и только на последнем месте структурные особенности экономики.

На современном этапе экономического развития России фактором повышения конкурентоспособности многих отраслей и предприятий, их развития и укрепления, перевода экономики страны в целом на инновационный тип хозяйствования становится интенсификация инвестиционной деятельности на основе лизинга, что в свою очередь требует создания благоприятных условий для развития лизинга в различных его формах, прежде всего инвестиционного.

Проведем исследования рынка лизинговых услуг в России по итогам 2008, 2009 и 2010 годов.

В процессе исследования структуры рынка лизинговых услуг в России за 2008 год было выявлено, что общий объем лизинговых сделок имеет результат 364 392, 82 млн руб.

Для более полной характеристики лизинговой деятельности в России следует провести детальный анализ структуры российского рынка лизинга по сегментам.

Наибольший удельный вес в общем объеме лизинговых услуг в России занимает лизинг автотранспорта (легковых и грузовых автомобилей) — 117 851,73 млн руб., что составляет 32,34%. Это объясняется главным образом тем, что в условиях кризиса лизинговые компании сами предпочитают работать с автотранспортом, нежели с оборудованием и недвижимостью. Это связано с высокой ликвидностью автомобилей. Кроме того этот предмет лизинга проще изъять у лизингополучателя в случае банкротства последнего, особенно это актуально в кризисных условиях. Еще одна причина — это сокращение банковского кредитования. В конце 2008 года банки резко сократили свои кредитные предложения. И многие компании, желающие приобрести тот или иной автомобильный транспорт, вынуждены были обратиться к лизинговым компаниям.

Второе место в общем объеме лизинговых услуг в России занимает лизинг оборудования — 104 295,78 млн руб., что составляет 28,62%. К данному сегменту относятся энергетическое оборудование, дорожно-транспортная техника, строительная техника, оборудование для газодобычи и переработки, машиностроительное и металлообрабатывающее оборудование, оборудование для добычи полезных ископаемых, оборудование для производства химических изделий, пластмасс и пр.

Третье место занимает лизинг железнодорожного транспорта, авиатехники и судов, так называемый «Bigticket» — 85 539, 67 млн руб., что составляет 23,47%.

Четвертое место занимает лизинг сельскохозяйственной техники — 22 834,46 млн руб., что составляет 6, 27% от общего объема лизинговых услуг. структура лизинг рынок компания Сегмент «другое» составляют те объекты лизинга, каждый из которых в общем объеме лизинговых операций занимает менее 1%. К ним, в основном, относятся компьютеры и оргтехника, мебель, банковское, торговое, телекоммуникационное оборудование и пр. Данный сегмент имеет объем 19 408,22 млн руб., что составляет 5,33% от общего объема.

Самое незначительное место на рынке лизинговых услуг в России в 2008 г. занимает лизинг недвижимости — 14 462, 96 млн руб., что составляет 3,97%. Лизинг недвижимости никогда не пользовался особой популярностью у лизинговых компаний ввиду сложности юридического сопровождения сделок и налогообложения. В основном заключаются единичные сделки.

В процессе исследования российского рынка лизинговых услуг за 2009 год было выявлено, что общий объем лизинговых операций имеет результат 238 644,91 млн руб. Этот показатель сократился на 34,5% по сравнению с 2008 годом. Объясняется это, главным образом, значительным падением производства в условиях кризиса.

По-прежнему пользуется популярностью лизинг оборудования. Он занимает второе место в общем объеме лизинговых услуг лизинг оборудования — 47 011,14 млн руб., что составляет 19,7%. Однако его доля в совокупном объеме лизинговых сделок уменьшилась на 31,2%.

Третье место занимает лизинг автотранспорта — 43 146,79 млн руб., что составляет 18,08%. По сравнению с предыдущим годом доля этого сегмента уменьшилась на 44%, что опустило его с первого на третье место.

Четвертое место так же, как и в 2008 г. занимает лизинг сельскохозяйственной техники — 25 323,43 млн руб., что составляет 10,61%. Его доля в совокупном объеме возросла на 69,2%.

По-прежнему самый небольшую величину лизинговых услуг имеет лизинг недвижимости — 3902,06 млн руб., что составляет 1,64% от общего объема. Его доля в нем сократилась на 58,7%.

В целом в 2009 году наблюдалось падение объемов лизинга чуть больше, чем на треть — 34,5%.

Аналитики выделяют следующие тенденции рынка лизинга, сложившиеся в 2009 г.:

• — уход с рынка слабых игроков;
• — укрупнение некоторых операторов рынка;
• — рост интереса к лизингу со стороны крупных государственных структур;
• — расширение сети продаж лизинговых компаний.

В 2010 году, рынок лизинга продемонстрирует положительную динамику: темпы роста составят 10−15%. Однако возврата оборотов на докризисный уровень, по мнению участников рынка, следует ожидать не ранее, чем в 2012;2013 гг. 43 146,79 млн руб., что составляет 18,08%. По сравнению с предыдущим годом доля этого сегмента уменьшилась на 44%, что опустило его с первого на третье место.

В процессе исследования структуры российского рынка лизинговых услуг за I полугодие 2010 года, было выявлено, что общий объем лизинговых операций имеет результат 255 500 млн руб. Данный показатель вырос на 7,06% по сравнению с 2009 годом, что свидетельствует о некотором оживлении экономики в посткризисный период.

С целью выявления оснований положительной динамики совокупного объема лизинговых операций следует провести детальный анализ российского рынка лизинга за I полугодие 2010 года по сегментам.

Наибольший удельный вес в общем объеме лизинговой деятельности, по-прежнему, имеет лизинг железнодорожной, авиатехники и судов — 129 436,3 млн руб., что составляет 50,66%. По сравнению с 2009 годом лизинг сегмента «Bigticket» укрепил свои позиции на 4,75%.

Второе место в совокупном объеме лизинговых услуг занимает лизинг оборудования — 57 027,6 млн руб., что составляет 22,32%. Это на 13,3% больше, чем в 2009 году, что говорит о подъеме производственной деятельности хозяйствующих субъектов.

Третье место в общем объеме лизинговых операций занимает лизинг автотранспорта — 40 624,5 млн руб., что составляет 15,9%. Доля данного сегмента уменьшилась на 12% с 2009 года.

Четвертое место занимает лизинг сельскохозяйственной техники — 17 297,35 млн руб., что составляет 6,77%. По сравнению с 2009 годом его доля уменьшилась на 36,2%.

Лизинг недвижимости занимает пятое место и имеет объем 63 875,5 млн руб., что составляет 2,5% от совокупного объема лизинговых операций. Доля данного сегмента увеличилась на 12,8%.

Таким образом, исследования структуры рынка лизинговых операций за первое полугодие 2010 года показали, что рынок лизинга постепенно начал свое восстановление, вследствие восстановления экономики и производственных процессов. Исследования динамики общего объема лизинговой деятельности в России за 2008 — 2010гг. показали, что рынок лизинговой деятельности имеет неустойчивую динамику.

Наиболее высокий уровень лизинговой деятельности достигается в 2008 г. — 364 392,82 млн руб. В 2009 г. объем лизинговых операций резко снизился — на 34,5% и составил 238 644,91 млн руб. А в 2010 г. наблюдается увеличение объема лизинговых услуг на 7%, и он составил 255 500 млн руб. Возобновление активности в лизинговом секторе происходило на фоне общего усиления инвестиционных процессов и роста промышленного производства.

Таким образом, исследования структуры лизинговой деятельности в России в 2008 — 2010 гг. показали, что, во-первых, основную долю (около 83%) в структуре лизинговых операций занимает лизинг трех крупных сегментов: «Bigticket», автотранспорта и оборудования. Причем, в 2008 г. большую часть занимал лизинг автотранспорта, но впоследствии он начал сдавать свои позиции и вытесняться лизингом железнодорожного транспорта, авиатехники и судов. В 2010 г. лизинг железнодорожного транспорта, авиатехники и судов еще более укрепил свои позиции и составил половину всего объема лизинговых операций.

Исследования динамики лизинговой деятельности в 2008 — 2010 гг. показали, что 2009 год стал наиболее тяжелым для рынка лизинга. Почти во всех сегментах наблюдались значительные падения объема операций. Подобное торможение лизинговой активности объясняется кризисным воздействием на экономику, сокращением банковского финансирования лизинговых операций, сокращением операционных расходов компаний. В процессе исследования динамики рынка лизинговых операций за первое полугодие 2010 года показали, что рынок лизинга начал восстанавливаться после кризиса. Объяснить это можно, главным образом оживлением самой экономики, началом выхода ее из кризиса, развитием производственных процессов. Стабилизация в экономике и существенное снижение процентных ставок в нынешнем году позволили участникам лизингового рынка постепенно нарастить масштабы сотрудничества. Позитивно повлиял на работу лизингодателей и ощутимый рост предложения заемных средств со стороны банков, которые в настоящее время активно ищут надежные объекты для размещения своих активов.

Однако, прогноз роста рынка лизинговых услуг на 2010 г., а именно 10−15%, удалось выполнить лишь наполовину — объем лизинговых операций вырос только на 7%.