Формирование и реализация инвестиционной стратегии во взаимосвязи с функциональными стратегиями на предприятиях пищевой промышленности: на примере Ассоциации сельхозпереработчиков «Интер»

Актуальность темы

диссертационного исследования обусловлена тем, что на современном этапе функционирования предприятий большинства отраслей экономики Российской Федерации происходит стремительное устаревание основных производственных фондов. Основным направлением решения данной проблемы является ускоренное обновление применяемых техники и технологий, что невозможно осуществить без привлечения значительного объема инвестиций. Следовательно, одной из главных задач предприятий становится разработка инвестиционной стратегии, направленной на осуществление эффективных инвестиций в самые современные технические средства, высококачественные и производительные технологии. Важно, что Россия, как один из мировых лидеров, располагает уникальными природными ресурсами, колоссальным объемом достижений в фундаментальных сферах науки и техники, достаточным количеством высококвалифицированных специалистов в различных областях деятельности. При этом элементы экономического потенциала страны сосредоточены не только в крупнейших центрах хозяйственной жизни, но и практически каждый регион располагает весьма существенными возможностями для экономического роста. В этом смысле особое значение приобретает разработка эффективных инвестиционных стратегий предприятий с учетом специфики экономического потенциала каждого отдельного региона, его роли в народнохозяйственной специализации производства. Имеющийся научный потенциал, финансовая ситуация на предприятиях, а также воздействие региональных факторов в значительной степени определяют направленность инвестиционной стратегии.

На современном этапе развития экономики Российской Федерации в целом, и Алтайского края, в частности, существенно возрастает значимость эффективной хозяйственной деятельности предприятий пищевой промышленности. Это связано с необходимостью обеспечения растущих потребностей общества высококачественной отечественной продукцией. Одним из направлений повышения эффективности хозяйственной деятельности предприятий пищевой промышленности является разработка и реализация инвестиционной стратегии предприятий. Усложнение системы взаимодействия предприятий с внешней средой, обострение конкурентной борьбы, реализация государственных программ по развитию отечественных предприятий в области производства пищевой продукции делает проблематику формирования и реализации эффективных инвестиционных стратегий важной как для развития национальной экономики, так и экономики конкретного региона и деятельности конкретного предприятия.

Современные экономические реформы заставляют предприятия формировать самостоятельные инвестиционные стратегии, обеспечивающие финансовую устойчивость и долговременное успешное развитие с учетом реализации национальных программ и региональных проектов. Очевидно, что значительное возрастание инвестиционной активности предприятия и диверсификация форм его инвестиционной деятельности должны носить прогнозируемый характер, обеспечиваемый разработкой четко сформулированной инвестиционной стратегии во взаимосвязи с общей стратегией экономического развития предприятия и другими функциональными стратегиями. Усиление внимания к процессу разработки инвестиционных стратегий и их реализации, будет способствовать не только развитию научного знания о процессах разработки и реализации инвестиционных стратегий, но и решению практических задач конкретного предприятия.

Необходимо отметить, что вопросам стратегического развития уделялось большое внимание не только в экономической, но и философской литературе. Начиная с работ Платона, Аристотеля, выдающихся китайских мыслителей древности, проблемы долговременных перспектив развития общественных систем становятся объектом исследований.

Формирование в начале XX века научной концепции управления в трудах Ф. У. Тейлора, А. Файоля и других экономистов способствовало развитию исследований экономических стратегий предприятия. Особое место в разработке концепций того периода занимают работы Ф. Найта и Р. Г. Коуза. Гораздо интенсивнее вопросы разработки и реализации экономической стратегии предприятия начинают изучаться в 80−90-е годы XX века. К числу наиболее значимых работ в области стратегического развития предприятий отнесем монографии и статьи следующих отечественных и зарубежных экономистов: Р. Акоффа, И. Ансоффа, П. Друкера, Т. Коно, Ж. Ламбена, Г. Минцберга, Т. Питерса, А. Стрикленда, А. Томпсона, Р. Уотермена, В. С. Катькало, Г. Б. Клейнера, М. И. Круглова, Б. 3. Мильнера, С. А. Попова и многих других. Проблематика стратегического развития предприятий АПК рассмотрена в работах П. Кеннеди, В. Г. Кайшева, С. Н. Серегина, А. И. Гу-ревича. Особое значение имеют монографии и статьи алтайских и сибирских специалистов: С. Ю. Вайнштейна, М. П. Гриценко, А. М. Зубахина, В. А. Кундиус, В. В. Мищенко, Е. И. Роговского, А. Я. Троцковского, Н. А. Чертова, Н. В. Яшутина. Современная литература по проблемам стратегического развития и управления предприятиями весьма разнообразна и обширна. Вместе с тем, многие вопросы нуждаются в уточнении с позиции современных требований к стратегическому развитию экономических систем. В их числе следует выделить проблематику взаимосвязанности инвестиционной стратегии с общей стратегией экономического развития и другими функциональными стратегиями. Чаще всего наблюдается констатация наличия таких взаимосвязей и взаимозависимостей, отмечается необходимость комплексного стратегического развития. Однако конкретизация характера зависимостей и связей остается вне пределов исследований. Это создает определенные трудности при практическом решении вопросов разработки и реализации инвестиционных стратегий на конкретных предприятиях. Относительно небольшой круг исследований в области стратегического инвестирования предприятий пищевой промышленности существенно сокращает возможности ускоренного развития не только самих предприятий, но и перспективы их участия в решении важных региональных и национальных задач.

Актуальность и степень научной исследованности проблемы стратегического инвестирования перерабатывающих предприятий предопределили выбор темы диссертационного исследования и обусловили формирование его цели и задач.

Целью диссертационного исследования является исследование теоретических и практических аспектов разработки и реализации инвестиционной стратегии с точки зрения взаимосвязей и взаимозависимостей инвестиционной стратегии с общей стратегией экономического развития и другими функциональными стратегиями предприятия, формирование на этой основе методического подхода к разработке и реализации инвестиционной стратегии предприятий пищевой промышленности.

Достижение цели диссертационной работы обусловило необходимость решения следующих задач:

— исследование сущности и содержания формирования и реализации инвестиционной стратегии;

— установление взаимосвязи и взаимозависимости инвестиционной стратегии с функциональными стратегиями предприятия и общей стратегией его экономического развития на различных стадиях жизненного цикла продукта;

— определение. тенденций и перспектив развития пищевой промышленности России и Алтайского края, как фактора формирования и реализации инвестиционной стратегии предприятия;

— исследование региональной экономической политики как фактора, влияющего на формирование и реализацию инвестиционной стратегии предприятий пищевой промышленности Алтайского края;

— разработка методического подхода к формированию и реализации инвестиционной стратегии предприятия пищевой промышленности.

Научная гипотеза состоит в том, что инвестиционная стратегия предприятия должна разрабатываться и реализовываться во взаимосвязи с функциональными стратегиями и общей стратегией его экономического развития, данные взаимосвязи различным образом проявляются на разных стадиях жизненного цикла продукции предприятия.

Объектом исследования выступают предприятия пищевой промышленности Алтайского края. Диссертационная работа соответствует пункту 4.16. «Разработка стратегии и концептуальных положений перспективной инвестиционной политики с учетом накопленного научного и мирового опыта в целях экономического роста и повышения эффективности экономических систем» специальности 08.00.05 — экономика и управление народным хозяйством (управление инновациями и инвестиционной деятельностью) согласно паспорту специальностей ВАК (экономические науки).

Предметом исследования является система управленческих отношений, возникающих в процессе разработки и реализации инвестиционной стратегии предприятия.

Теоретическая и методологическая основа исследования. Теоретической основой данного диссертационного исследования являются работы классиков экономической мысли, в которых рассматриваются проблемы стратегического управления инвестиционной деятельностью, монографии и научные статьи современных отечественных и зарубежных специалистов в области теории и практики стратегического управления фирмой. В процессе исследования применялись системный подход к предмету исследования, методы экономического анализа, методы экспертных оценок.

Информационная база исследования. Информационной базой исследования послужили законодательные и нормативные акты федеральных и региональных органов государственной власти, справочно-статистические материалы Федеральной службы государственной статистики, материалы периодических изданий, монографии, материалы собственных исследований автора.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в следующем:

— выявлено содержание взаимосвязи и взаимозависимости инвестиционной стратегии с общей стратегией экономического развития предприятия и другими функциональными стратегиями на различных этапах формирования и реализации инвестиционной стратегии;

— определен характер взаимодействия инвестиционной стратегии с общей стратегией экономического развития предприятия и другими функциональными стратегиями на различных стадиях жизненного цикла продукта;

— установлено воздействие условий функционирования отрасли на инвестиционную деятельность предприятий пищевой промышленности, а также на стадию жизненного цикла продукции, как фактора определяющего инвестиционную стратегию;

— обоснован и апробирован методический подход к разработке инвестиционной стратегии, основанный на выявлении стадий жизненного цикла продукции предприятия, определении в зависимости от стадии жизненного цикла продукта общей стратегии экономического развития и инвестиционной стратегии во взаимосвязи с функциональными стратегиями.

Теоретическая и практическая значимость данной диссертации состоит в развитии представлений о процессе разработки и реализации инвестиционной стратегии с учетом взаимосвязи и взаимозависимости с общей стратегией экономического развития и функциональными стратегиями. Предлагаемый методический подход к формированию и реализации инвестиционной стратегии предприятия может применяться на предприятиях Алтайского края и других регионов России. Разработанный подход применим с определенными уточнениями к управлению агропромышленными, торговыми предприятиями, предприятиями в сфере услуг.

Апробация работы. Основные положения диссертации были изложены на конференциях: Международная практическая конференция «Экономика депрессивного региона: проблемы и перспективы развития региональной экономики» (г. Белокуриха, 2006 г.) — «Стратегия и практика устойчивого развития России в условиях социально-ориентированной экономики» (г. Барнаул, 2006 г.) — «Научно-техническое творчество молодежи» (г. Барнаул, 2002 г.) — Вторая Всероссийская научно-техническая конференция «Наука и молодежь» (г. Барнаул, 2005 г.).

Теоретические и методологические разработки, изложенные в диссертации, использовались при разработке лекционных и практических материалов по дисциплине «Инвестиционная стратегия организации» для студентов специальности «Финансы и кредит» Алтайского государственного технического университета им. И. И. Ползунова.

Разработанный подход к формированию и реализации инвестиционной стратегии апробирован в Ассоциации сельхозпереработчиков «Интер».

Структура работы. Диссертационная работа состоит из введения, трех глав основного текста, заключения общим объемом 134 страницы, библиографического списка, включающего 155 наименований. Диссертация содержит 25 таблиц, 6 рисунков, 4 приложения.

Заключение

.

Таким образом, в результате проведенного диссертационного исследования можно сделать следующие выводы.

На основе исследования содержания процесса формирования и реализации инвестиционной стратегии, ее можно определить как процесс размещения всего комплекса инвестиционных ресурсов для реализации главной цели общей стратегии экономического развития предприятия при обеспечении положительного эффекта, возникающего в результате взаимосвязи инвестиционной стратегии с другими функциональными стратегиями предприятия.

Функциональный подход к классификации и выделение инвестиционной стратегии предприятия как одной из функциональных стратегий, применяемый в данной работе, позволяет установить, что достижение основных целей функциональных подсистем, на основе объективно существующих взаимосвязей и взаимозависимостей функциональных стратегий, является важнейшей предпосылкой достижения главной цели предприятия.

Инвестиционную стратегию необходимо рассматривать с точки зрения выбора и определения ее целей и задач, а также формирования концепции и структуры ее построения. Инвестиционная стратегия направлена на одновременную реализацию системы целей, которые группируются в соответствии с их приоритетностью и ранговой значимостью.

В имеющихся разработках недостаточно исследован характер взаимосвязей инвестиционной стратегии с комплексом экономических стратегий деятельности предприятия. Установление таких взаимосвязей позволяет рассматривать всю совокупность проблем развития предприятия, не исключая технологических и технических аспектов, определяемых спецификой ресурсов предприятия, а также финансовых, трудовых и управленческих элементов хозяйственной деятельности. Выявленные взаимосвязи и взаимозависимости инвестиционной стратегии с общей стратегией экономического развития и другими функциональными стратегиями развития предприятия предлагается исследовать на каждом из этапов процесса разработки и реализации инвестиционной стратегии. При таком подходе появляется возможность практического определения и оценки не только проблем развития предприятия, но и факторов, которые располагаются в разнообразных подсистемах деятельности предприятия: ресурсной, трудовой, технико-технологической, маркетинговой, финансовой и т. д. Более того, отнесение взаимосвязей и взаимодействий стратегического инвестирования с комплексом стратегий предприятия к конкретным этапам разработки и реализации инвестиционной стратегии позволяет оперативно вносить коррективы в сам процесс стратегического инвестирования и весь комплекс стратегий предприятия. Тогда инвестиционная стратегия выступает в качестве активного инструмента воздействия на развитие предприятия и ее невозможно рассматривать в отрыве от общей стратегии экономического развития предприятия, а на каждом этапе разработки инвестиционной стратегии и ее реализации в отрыве от конкретных функциональных стратегий.

Установленные объективные взаимосвязи процесса разработки и реализации инвестиционной стратегии предприятия с основными характеристиками жизненного цикла его продукции позволяют оптимизировать финансовые потоки, совершенствовать ассортимент и качество производимой продукции, при необходимости успешно осуществлять конверсию предприятия.

Циклическое развитие производственной и сбытовой деятельности предприятия предопределяет не только постановку стратегических целей инвестиционной деятельности, но и выбор типа инвестиционной и финансовой стратегии. При этом реализация инвестиционной стратегии вносит существенные изменения в характер развития предприятия на различных этапах жизненного цикла.

Разработка инвестиционной стратегии предприятия должна быть предопределена анализом текущего состояния и динамики наиболее значимых взаимосвязей, определяющих положение предприятия в экономике страны, региона, отрасли. При таком подходе возможно установить не только основные характеристики этих взаимосвязей, но и предложить практические варианты использования этой идеи в разработке и реализации инвестиционной стратегии конкретных предприятий.

Установление специфических условий функционирования отрасли позволяет существенно расширить представление о факторах формирования инвестиционной стратегии. Хозяйственная деятельность предприятий пищевой промышленности России в условиях обострения конкуренции выражается в основных финансово-экономических показателях, на основе которых делаются выводы о возможностях и направлениях развития предприятия, и, следовательно, о выборе наиболее приемлемой инвестиционной стратегии. Существующие в настоящее время факторы, определяющие динамику инвестиций в пищевую промышленность РФ, открывают определенные возможности для разработки и реализации эффективных инвестиционных стратегий на предприятиях пищевой промышленности России. К числу таких факторов отраслевого развития отнесены: увеличение собственных инвестиционных возможностей предприятийнекоторый рост привлеченных средств, в том числе в связи с постепенным ежегодным снижением ставки рефинансированияприемлемый для инвесторов уровень рентабельности производства и реализации продукции. Вместе с тем, отмечены и определенные проблемы, и имеющиеся резервы совершенствования развития подотраслей пищевой промышленности России, в числе которых: несоответствие уровня материально-технической базы производства современным требованиямнеустойчивость финансового состояния предприятий пищевой промышленности России и Алтайского краяслабое финансирование государством пищевой промышленностинизкий уровень развития научно-исследовательских центров, обеспечивающих инновации в пищевой промышленности.

Вместе с тем, важна связь процесса формирования и реализации инвестиционной стратегии на предприятиях с ключевыми элементами региональной экономической политики в Алтайском крае. Государственное регулирование инвестиционной деятельности на региональном уровне является важнейшим фактором, влияющим на формирование и реализацию инвестиционной стратегии предприятия. Постоянное взаимодействие между федеральными и региональными органами государственного управления и структурами управления современными предприятиями должно способствовать, как реализации задач развития экономики региона, так и формированию и реализации эффективной инвестиционной стратегии предприятий. Это возможно лишь при условии совершенствования регионального инвестиционного законодательства, предполагающей учет всех аспектов инвестиционной деятельности, а также особенностей национальной и региональной социально-экономической динамики.

Существующий механизм стимулирования инвестиционной деятельности предприятий пищевой промышленности Алтайского края выявил ряд основных позитивных результатов, в числе которых: увеличение числа реализуемых инвестиционных проектов при одновременном снижении нагрузки на краевой бюджетповышение инвестиционной активности и ответственности предприятий за использование полученных инвестиционных кредитов.

Предложенный в работе методический подход к разработке инвестиционной стратегии, основан на выявлении стадий жизненного цикла продукции предприятия, определении в зависимости от стадии жизненного цикла продукта общей стратегии экономического развития и инвестиционной стратегии во взаимосвязи с функциональными стратегиями.

Формирование инвестиционной стратегии согласно представленным этапам методического подхода для предприятия пищевой промышленности позволяет: определить перспективы развития производственных направлений предприятия с учетом положения дел в отрасли и характеристик жизненного цикла продукции каждого производственного направлениясформировать инвестиционные стратегии для каждого производственного направления согласно этапам разработки, а также определить период действия инвестиционной стратегии в пределах периода, принятого для формирования общей стратегии экономического развитияохарактеризовать специфику влияния факторов внешней инвестиционной среды, учесть стимулирующую роль региональной экономической политики на разработку и реализацию инвестиционной стратегиирассмотреть сильные и слабые стороны каждого из функциональных подразделений предприятия при разработке инвестиционной стратегииустановить цели инвестиционной стратегии, способствующие достижению главной цели общей стратегии экономического развития предприятияопределить соответствующие инвестиционные и финансовые стратегии и их взаимосвязь для каждого производственного направления с целью оптимизации финансовых потоковопределить потребность в инвестиционных ресурсах и источники их формированияпровести оценку разработанных инвестиционных стратегийстановить характер взаимодействия инвестиционной и других функциональных стратегий предприятия с точки зрения определения возможностей и ограничений при формировании инвестиционной стратегии.

Следует отметить, что в настоящее время реализация инвестиционной стратегии на АСП «ИНТЕР» должна быть направлена на значительное расширение производственных мощностей в рамках общей экономической стратегии диверсифицированного роста.

Это в целом соответствует тенденции развития многих предприятий пищевой промышленности Алтайского края. Возможности реализации такой инвестиционной стратегии связаны с улучшением финансового состояния предприятий отрасли, усилением инвестиционной активности и стратегической направленности инвестиций. Кроме того, важным является участие предприятий пищевой промышленности Алтайского края в разработке и реализации стратегических инвестиционных проектов регионального и федерального значения. Реализация инвестиционной стратегии АСП «ИНТЕР» должна осуществляться на основе использования предложенных схем взаимодействия производственных направлений для достижения максимальной эффективности деятельности предприятия в целом. При этом мы полагаем, что предлагаемый подход является универсальным и может быть применен на других предприятиях отрасли.