Прогнозирование платежеспособности предприятия на основе расчета его рейтинга и регрессионного анализа величины чистых активов
Диссертация
На основе исследования оценки качества основных коэффициентов, выступающих в качестве независимых переменных в различных моделях прогнозирования платежеспособности предприятия и широко применяемых в практике, доказана невозможность применения зарубежных и неадекватность российских моделей прогнозирования платежеспособности, сделан вывод о необходимости построения адекватной, в наибольшей степени… Читать ещё >
Содержание
- ГЛАВА 1. СОВРЕМЕННЫЕ ПОДХОДЫ К ПОСТРОЕНИЮ МОДЕЛЕЙ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
- 1. 1. системы финансовых коэффициентов, применяемых в практике финансового анализа и выступающих в качестве независимых переменных в моделях прогнозирования платежеспособности предприятия
- 1. 2. модели прогнозирования платежеспособности
- 1. 3. апробация моделей прогнозирования платежеспособности на основе реальных данных финансовой отчетности российских предприятий
- ГЛАВА 2. ПОСТРОЕНИЕ МОДЕЛИ ПРОГНОЗА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ, ОСНОВАННОЙ НА ИСПОЛЬЗОВАНИИ ОЦЕНОК ДИНАМИКИ АБСОЛЮТНЫХ ЗНАЧЕНИЙ ПОКАЗАТЕЛЕЙ И РЕЗУЛЬТАТНОГО ПОКАЗАТЕЛЯ РЕЙТИНГОВОЙ ОЦЕНКИ
- 2. 1. методика интегральной оценки платежеспособности на основе скоррингового анализа
- 2. 2. выбор показателей, влияющих на платежеспособность предприятия при помощи метода дельфи
- 2. 3. построение модели оценки платежеспособности предприятия на основе расчета его «рейтинга»
- ГЛАВА 3. ПОСТРОЕНИЕ МОДЕЛИ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ НА ОСНОВЕ РЕГРЕССИОННОГО АНАЛИЗА ВЕЛИЧИНЫ ЧИСТЫХ АКТИВОВ
- 3. 1. построение множественной линейной регрессионной модели прогноза величины чистых активов предприятия
- 3. 2. разработка инструментального модуля
Список литературы
- Федеральный закон № 127-ФЗ от 26.10.2002 (ред. от 19.07.2009) «О несостоятельности (банкротстве)».
- Федеральный закон № 39-Ф3 от 25.02.1999 (ред. от 22.08.2004) «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капительных вложений».
- Федеральный закон № 208-ФЗ от 26.12.1995 (ред. от 03.06.2009) «Об акционерных обществах».
- Федеральный закон № 88-ФЗ от 14.06.1995 (ред. от 22.08.2004) «О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской Федерации».
- Федеральный закон № 395−1 от 02.12.1990 (ред. от 28.04.2009) «О банках и банковской деятельности».
- Постановление Правительства РФ № 367 от 25.06.2003 «Об утверждении Правил проведения арбитражными управляющими финансового анализа».
- Приказ Минэкономразвития РФ от 21.04.2006 «Об утверждении методики проведения федеральной налоговой службой учета и анализа финансового состояния и платежеспособности стратегических предприятий и организаций».
- Приказ Минэкономики РФ № 118 от 01.10.1997 «Об утверждении методических рекомендаций по реформе предприятий (организаций)».
- Приказ ФСФО России № 16 от 23.01.2001 «Об утверждении методических указаний по проведению анализа финансового состояния организаций».
- Распоряжение ФУДН при Госкомимуществе РФ № 31-р от 12.08.1994 «Об утверждении методических положений- по • оценке финансового», состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса".
- Анализ финансового состояния предприятия. Основные положения методики, Исследовательско-консультационная фирма «Альт», Санкт-Петербург, 2004 ООО «АЛЬТ-Инвест» С. 108.
- Антикризисное управление. Учебное пособие для технических вузов / Под ред. Минаева Е. С. и Панагушина В. П. М.: Приор, 1998. — 432 с.
- Басовский JI.E. Теория экономического анализа. М.: ИНФРА-М, 2006. -222 с.
- Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. М.: ИНФРА-М, 2002. — 215 с.
- Бернстайн J1.A. Анализ финансовой отчетности. М.: Финансы и статистика, 2002. — 621 с.
- Болынев JI.H., Смирнов Н. В. Таблицы математической статистики. М.: Наука, 1977.
- Бороненкова С.А. Экономический анализ в управлении предприятием. М.: ФиС, 2003.-224 с.
- Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами: Пер. с англ. / Гл. ред. серии Я. В. Соколов. -М.: Финансы и статистика, 2005. 800 с.
- Высшая школа менеджмента Государственного университета Высшей школы экономики «Теория инвестиционного кредитования и проектного финансирования» программа и материалы по курсу, Москва, 2004.
- Глушков В.М. О прогнозировании на основе экспертных оценок// Науковедение. Прогнозирование. Информатика. Киев, 1970.
- Гмурман В.Е. Теория вероятностей и математическая статистика. М.: Высшая школа, 2003. — 480 е.
- Дягель О.Ю., Энгельгардт О. Е. Диагностика вероятности банкротства организаций: сущность, задачи и сравнительная характеристика методов // Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 13 (118). С. 49−57.
- Закревский А. Д. О корректности параллельных алгоритмов логического управления // Известия АН- СССР. Техническая кибернетика. — 1987. — № 4. —С. 106—112.
- Зайцева О.П. Антикризисный менеджмент в российской фирме // Аваль. (Сибирская финансовая. школа). 1998. № 11−12.
- Зайцева О.П. Комплексный экономический анализ в условиях антикризисного управления / О. П. Зайцева, А. И. Савина. Новосибирск: СибУПК, 2004.- 108 с.
- Игнатьева A.B., Максимцов М. М. Исследование систем управления. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2000. — 157 с.
- Кельчевская Н., Зимненко И. Комплексный анализ и целевое прогнозирование финансового состояния предприятия // Проблемы теории и практики управления. 2007. № 1. С. 93−99.
- Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2007. — 768 с.
- Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и статистика, 2001. — 566 с.
- Кошовец О. Особенности экспертного знания в России // Вопросы экономики. 2007. № 11. С. 25−43.
- Кудина М.В. Финансовый менеджмент. М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2004. -256 с.
- Кучеренко С.А. Прогнозирование банкротства сельскохозяйственных товаропроизводителей с использованием методов дискриминантного анализа// Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 12 (117). С. 7375.
- Левшин Г. В. Анализ финансовой устойчивости организации с использованием различных критериев оценки // Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 4 (109). С. 58−64.
- Магнус Я.Р., Катышев П. К., Пересецкий A.A. Эконометрика. Начальный курс- М.: Дело, 1999.
- Масенко И.Б. Анализ моделей предсказания неплатежеспособности, на основе деятельности предприятий Пермской области // Вестник ПГТУ Математика и прикладная математика. Пермь, 2005. — с. 54−60.
- Масенко И.Б. Математическая модель прогнозирования величины чистых активов // Вестник ПГТУ Математика и прикладная математика. Пермь, 2007. — С. 47−50.
- Математическая модель прогнозирования финансового состояния предприятия / Первадчук В. П., Масенко И. Б. // Вестник Оренбургского государственного университета. 2007. — N 11. — С. 181−190. — Библиогр.: 190 с.
- Медведев А. Эмитентов построят по транспарентности // Финанс. 2003. № 19.
- Методология экономического анализа деятельности хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2003. — 240 с.
- Миддлтон Д. Бухгалтерский учет и принятие финансовых решений / Под ред. И. И. Елисеевой. М.: ЮНИТИ, 1997.
- Мосин В. Г. Математические модели и методы медиаметрии. — Самара.: СГАСУ, 2007. —112 с.
- Орлов А.И. Математика случая: Вероятность и статистика — основные факты: Учебное пособие. М.: МЗ-Пресс, 2004. — 110 с.
- Орлов А.И. Эконометрика. М.: Изд-во «Экзамен», 2004 (3-е изд.). — 576 с.
- Осколков И.В. Фундаментальные показатели и рыночная капитализация бизнеса // Финансы и бизнес. 2006. № 4. С. 52−73.
- План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности предприятий и инструкция по его применению (утверждён Приказом Минфина РФ № 94н от 31.10.2000).
- Попов В.Б. Паскаль и Дельфи. Самоучитель СПб.: Питер, 2004 — 544 с.
- Регламент предоставления кредитов юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям Сбербанком России и его филиалами (Редакция 4) № 285−4-Р от 23.07.2004.
- Регламент предоставления кредитов юридическим лицам Сбербанком России № 285−2-Р от 29.09.2000.
- Савицкая Г. В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности. -М.: ИНФРА-М, 2001. 288 с.
- Семь нот менеджмента. — М.: Эксперт, 1997.
- Сиразетдинов Т.К. // Динамическое моделирование экономических объектов, Казань, «Фэн», 1996.
- Соколов Г. А., Гладких И. М. Математическая статистика. — 2-е изд., исправл. М.: Изд-во «Экзамен», 2007. — 431 с.
- Соколов Я.В. Основы теории бухгалтерского учета. М.: Финансы и статистика, 2000. — 288 с.
- Соколова Г. Анализ оборачиваемости средств и капитала предприятия // Аудиторские ведомости, № 12, 1999.
- Табурчак П.П., Викуленко А. Е., Овчинникова П. А. и др. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия / Под ред.
- П.П. Табурчака, В. М. Тумина и М. С. Сапрыкина. Ростов н/Д: Феникс, 2002. 352 с.
- Теория вероятностей и математическая статистика. Базовый курс с примерами и задачами / Под ред. Кибзуна А. И. М.: Физматлит, 2002. — 223 с.
- Теория и практика антикризисного управления / Под ред. Беляева С. Г. и Кошкина В. И. — М.: Закон и право, ЮНИТИ, 1996. 496 с.
- Трохина С.Д., Ильина В. А. и Морозова Т.Ф. Управление финансовым состоянием предприятия // Финансовый менеджмент. 2004. № 1. С. 3−11.
- Филобокова Л.Ю. Неформальные методы прогнозирования финансовой устойчивости малых предприятий // Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 9 (114). С. 18−21.
- Финансы предприятий / Н. В. Колчина, Г. Б. Поляк, Л. П. Павлова и др.- Под ред. проф. Н. В. Колчиной. 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.-447 с.
- Черемушкин С. Оценка финансового состояния компании на основе денежных коэффициентов // Финансовый менеджмент. 2007. № 5. С. 11−22.
- Чернышева Ю.Г., Чернышев Э. А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Москва: ИКЦ «МарТ" — Ростов н/Д: Издательский центр «МарТ», 2003. — 304 с.
- Шашнов М.С. Статистический анализ финансового состояния предприятий пищевой промышленности: Автореф. дисс.. канд. экон. наук / Московский государственный университет экономики, статистики и информатики. М., 2004.
- Шеремет А.Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций / А. Д. Шеремет, Е. В. Негашев. М.: ИНФРА-М, 2003. — 237 с.
- Шешукова Т.Г. Контроллинг, аудит, анализ, коммерческий расчет: теория и практика. Пермь: Издательство Прикамского социального института, 2003. -341 с.
- Щиборщ К.В. Сравнительный анализ конкурентоспособности и финансового состояния предприятий отрасли и/или региона // Маркетинг в России и за рубежом. 2001. № 5. С. 23−32.
- Эконометрика. Лабораторный практикум. Учебное издание / Под ред. Н. И. Шанченко УлГТУ: Ульяновск, 2004. — 80 с.
- Экономика предприятия / Под ред. Е. Л. Кантора Спб: Питер, 2002. — 352 с.
- Юрзинова И.Л. Новые подходы к диагностике финансового состояния хозяйствующих субъектов // Экономический анализ: теория и практика. 2005. № 14. С. 58−64.
- Altman, Edward I., Financial Ratios, Discriminant Analysis and the Prediction of Corporate Bankruptcy // Journal of Finance (September 1968), pp. 589−609.
- Altman, Edward I., Predicting financial distress of companies: revisiting the Z-score and Zeta models // Stem School of Business, New York University, New York, NY, working paper, July 2000. 48 p.
- Back В., Laitinen Т., Sere K., van Wezel M. Choosing bankruptcy predictors using discriminant analysis, logit analysis, and genetic algorithms // Technical report № 40. Turku Centre of Computer Science, September, 1996. 18 p.
- Bohan Michael P. Cash Flow Reporting: An Innovation or a Return of the Beginning? May 3, 1982.
- Fulmer, John G. Jr., Moon, James E., Gavin, Thomas A., Erwin, Michael J., A Bankruptcy Classification Model For Small Firms // Journal of Commercial Bank Lending (July 1984), pp. 25−37.
- Giacomino D.E., and Mielke D.E. 1993. Cash flows: Another approach to ratio analysis. Journal of Accountancy (March): pp. 55−58.
- Kelly K. New Rules for the New Economy. Ten Radical Strategies for a Connected World / K. Kelly. — N.Y.: Penguin Books, 1998.
- Marshall A. Industry & Trade- a Study of Industrial Technique and Business Organization, and of their Influences on the Conditions of Various Classes and Nations /A. Marshall. London: Macmillan, 1919.
- Thomae E., Copeland J., Weston F., Shastri K. Financial Theory and Corporate Policy. 4th ed. Addison Wesley, 2005.8 5. http:// www. 1 essons .ru/bankruptcy/bankruptcv6 .html.