Анализ финансового состояния СПК «Серп и молот»

Анализ финансового состояния СПК «Серп и молот» по следующим этапам:

• 1) анализ баланса предприятия;
• 2) анализ платёжеспособности и ликвидности;
• 3) анализ финансовой устойчивости;
• 4) оценка деловой активности и рентабельности.

Весь анализ финансового состояния строится на основе данных бухгалтерской финансовой отчетности, включающей в себя Бухгалтерский баланс (форма № 1), Отчет о прибылях и убытках (форма № 2), Отчет о движении денежных средств (форма № 3), Отчет о движении капитала (форма № 4), Приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5).

Рассчитаем аналитические характеристики и показатели финансового состояния предприятия за анализируемый период (табл. 6).

По итогам 2012 года наибольший удельный вес в структуре актива баланса занимают внеоборотные активы (54,91%), а в них вся часть отводится основным средствам (54,91% от актива). Удельный вес внеоборотных активов за анализируемый период сократился на 5,93% Наименьший удельный вес в структуре актива, соответственно, занимают оборотные активы (45,09%), а больший удельный вес в них — запасы и затраты (33,09%). Удельный вес оборотных активов за анализируемый период увеличился на 2891 тыс. руб., при этом удельный вес запасов и затрат увеличился на 47,37% в 2012 году по сравнению с 2010 годом.

Таблица 4 — Сравнительный аналитический баланс СПК «Серп и молот» за 2010 — 2012 годы.

Наибольший удельный вес в структуре пассива баланса принадлежит уставному капиталу (40,21% в 2012 году). Наименьший удельный вес в пассиве баланса относится к краткосрочным обязательствам (Y раздел), который составляет 4,78% общей величины пассива баланса.

Оценка финансового состояния предприятия СПК «Серп и молот» представлена в таблице 5.

Таблица 5 — Оценка финансового состояния предприятия.

Анализ финансовой устойчивости показал, что исследуемое предприятие относится к первому типу и имеет абсолютную устойчивость, т.к. наличие собственных оборотных средств покрывает общую величину запасов и затрат.

Коэффициентный анализ финансовой устойчивости показал, что предприятие финансово независимо.

Предприятие в 2012 г. платежеспособно. Однако общий показатель платежеспособности в 2012 г. имеет тенденцию снижения.

Коэффициент абсолютной ликвидности соответствует нижний границе норматива и свидетельствует, что предприятие является платежеспособным на момент составления баланса.

Значительно в 2012 г. превышают норматив коэффициенты критической и текущей ликвидности. Данные показатели свидетельствуют о том, что предприятие будет платежеспособным на перспективу.

Значение коэффициента маневренности функционирующего капитала в 2012 г. увеличилось, что является отрицательной тенденцией, так значительная часть функционирующего капитала обездвижена в медленно реализуемых активах.

Скорость оборачиваемости капитала в течение анализируемого периода неизменна. Однако скорость оборачиваемости мобильных средств в 2012 г. снизилась и составила 1,3, тогда как в 2011 г. — 1,5, что свидетельствует о замедление оборачиваемости мобильных средств.

Увеличился в 2012 г. период погашения дебиторской задолженности на 31 день, что свидетельствует об увеличение задолженности покупателей продукции предприятия.

Исследуя показатели ликвидности и платёжеспособности можно утверждать о том, что большая часть краткосрочных обязательств может быть погашена имеющимися денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями; все краткосрочные обязательства в достаточной степени обеспечены оборотными активами; доля оборотного капитала в денежных средствах и оборотных средств в активах соответствует норме. Предприятие не полностью обеспечено собственными оборотными средствами.

Рассматривая показатели финансовой устойчивости можно сказать, что предприятие капиталообеспечено, финансово независимо, в большей степени финансируется за счёт заёмных средств, финансово — устойчиво, недостаточно обеспечено собственными источниками финансирования.

На предприятии неэффективно используется имущество, скорость оборота оборачиваемых средств составляет чуть больше 1 оборота, коэффициент отдачи собственного капитала составляет менее 1 оборота, срок оборачиваемости запасов составляет 208 дней в 2012 году (увеличился на 56 дней по сравнению с предыдущим годом за счёт роста стоимости запасов).

Срок погашения дебиторской задолженности вырос почти в 4 раза по сравнению с 2008 годом, т.к. возросла стоимость дебиторской задолженности, а срок погашения кредиторской задолженности сократился к 2012 году по сравнению с 2008 годом на 34,78%, поскольку возросла стоимость кредиторской задолженности.

Можно сделать вывод о том, что предприятие является малоликвидным и платёжеспособным. Оно недостаточно обеспечено собственными источниками финансирования, но по большинству показателей является финансово устойчивым. Показатели деловой активности в большинстве своём увеличиваются.