Управление рисками при слияниях и поглощениях коммерческих банков
![Диссертация: Управление рисками при слияниях и поглощениях коммерческих банков](https://westud.ru/work/2664411/cover.png)
Диссертация
Изучение теорий возникновения экономической категории «риск» позволило определить недостаточную сформированность данного направления научных исследований, связанную с отсутствием устоявшейся терминологии и толкования базовых понятий. В связи с этим, на основе изучения структурных характеристик риска и анализа существующих точек зрение на понятие рисков коммерческих банков, возникающих при… Читать ещё >
Содержание
- ГЛАВАI.
- ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИССЛЕДОВАНИЯ КАТЕГОРИИ «БАНКОВСКИЕ РИСКИ» ПРИ СЛИЯНИЯХ И ПОГЛОЩЕНИЯХ
- 1. 1. Характеристика основных видов слияний и поглощений
- 1. 2. Сущность, содержание и классификация банковских 32 рисков, возникающих при слияниях и поглощениях
- 1. 3. Выявление факторов, влияющих на возникновение рисков 55 при сделках слияний и поглощений коммерческих банков
- Выводы по главе I
- ГЛАВА II.
- СОВРЕМЕННЫЕ ТЕНДЕНЦИИ УПРАВЛЕНИЯ БАНКОВСКИМИ РИСКАМИ ПРИ ОСУЩЕСТВЛЕНИИ ПРОЦЕДУР СЛИЯНИЙ И ПОГЛОЩЕНИЙ
- 2. 1. Функции государства в обеспечении защиты субъектов 73 экономических отношений при слияниях и поглощениях в России и в странах Европейского сообщества
- 2. 2. Исследование зарубежного опыта управления рисками при 96 слияниях и поглощениях коммерческих банков
- 2. 3. Специфика практики управления банковскими рисками 108 при сделках слияний и поглощений в Российской Федерации
- Выводы по главе II
- ГЛАВА III.
- НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ ПРИ СЛИЯНИЯХ И
- ПОГЛОЩЕНИЯХ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
- 3. 1. Страховая защита как способ управления банковскими рисками
- 3. 2. Обоснование системы управления банковскими рисками при слияниях и поглощениях коммерческих банков, действующей в условиях нестабильной экономики
- Выводы по главе III
Список литературы
- Гражданский кодекс Российской Федерации (часть I) от 30.11.1994 № 51- ФЗ.
- Гражданский кодекс Российской Федерации (часть II) от 26.01.1996 № 14 ФЗ.
- Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от 31.07.1998. № 146-ФЗ.
- Закон № 2446−1 от 05.03.1992 (в редакции 26.06.2008) «О безопасности».
- Закон № 4015−1 от 27.11.1992 (в ред. 12.04.2010) «Об организации страхового дела в Российской Федерации».
- Федеральный закон № 395−1 02.12.1990 (ред. от 15.02.2010, «О банках и банковской деятельности».
- Федеральный закон № 208-ФЗот 26.12.1995 «Об акционерных обществах».
- Федеральный закон № 14-ФЗ от 08.02.1998. (в ред. 01.01.2011 «Об обществах с ограниченной ответственностью»).
- Федеральный закон № 115-ФЗот 07.08.2001 (в ред. 17.07.2009 г.) «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма».
- Федеральный закон№ 39 от 22.04.1996 (в ред. 07.02.2011) «О рынке ценных бумаг».
- Федеральный закон№ 178 от 26 января 2002"0 приватизации государственного и муниципального имущества".
- Федеральный закон№ 129 от 8 августа 2001 «О государственной регистрации юридических лиц».
- Федеральный закон№ 86-ФЗ от 10.07.2002 (ред. от 25.11.2009) «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».
- Постановление Правительства РФ от 30 апреля 2009 года № 386 «О случаях допустимости соглашений между кредитными и страховыми организациями».
- Федеральный закон «Об ипотеке (залоге недвижимости)» № 102-ФЗот 16.07.1998.
- Инструкция Банка России от 16.01.2004. № 110-И «Об обязательных нормативах банков».
- Методические рекомендации по проверке кассовой работы, утвержденные письмом Банка России от 04.06.1996. № 25−1-601.
- Письмо ЦБ РФ от 24.05.2005 № 76-Т «Об организации управления операционным риском в кредитных организациях».
- Письмо Банка России от 23 июня 2004 г. № 70-Т «О типичных банковских рисках».
- Положение Банка России от 03.10.2002 № 2-П «О безналичных расчетах в Российской Федерации».
- Положение Банка России от 24.04.2008 № 318-П «О порядке ведения кассовых операций и правилах хранения, перевозки и инкассации банкнот и монеты Банка России в кредитных организациях на территории Российской Федерации».
- Положение Банка России от 16.12.2003 № 242-П «Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах».
- Положение Банка России 346-П от 03.11.2009 «О порядке расчета операционного риска.
- Постановление Правительства Москвы от 2 мая 2006 г. № 282−1111.
- Постановление Правительства Москвы от 5 декабря 2006 г. № 943-ПП.
- Бегаева A.A. Корпоративные слияния и поглощения: проблемы и перспективы правового регулирования. Москва, Берлин: Инфотропик Медиа, 2010.
- Беляков А.В. Банковские риски: проблемы учета, управления и регулирования. М.: БДЦ-пресс, 2004.
- Большой юридический энциклопедический словарь. -М., 2005.
- Болыпой экономический словарь / под ред. Азрилияна А. Н. М.: Институт новой экономики, 2004.
- Блант М. Финансовый кризис. М.: ACT, 2009.
- Бухтин М.А. Риск-менеджмент в кредитной организации. Методология, практика, регламентирование. М.: Регламент, 2008.
- Волошин И.В. Оценка банковских рисков: новые подходы. М.: Эльга, 2004.
- Вяткин В.Н., Гамза В. А. Базельский процесс. Базель-2 управление банковскими рисками. — М.: Экономика, 2007.
- Гамза В.А. Управление рисками в коммерческом банке: интегративный подход (Монография). М.: Проспект, 2006.
- Газмза В.А., Ткачук И. Б. Безопасность банковской деятельности. -М.: Маркет, 2010.
- Гвардин C.B., Чекун И. Н. Финансирование слияний и поглощений в России. М., 2006.
- Гохан А. Патрик. Слияния, поглощения и реструктуризация компаний. М.: Альпина Бизнес Букс, 2007.
- Джозеф Синки Финансовый менеджмент в коммерческом банке в индустрии финансовых услуг. М.: Альпина Бизнес Букс, 2007.
- Ендовицкий Д.А. и Соболева В.Е. Экономический анализ слияния/поглощений компаний. М.: Кнорус, 2010.
- Забродин Ю.Н., Курочкин В. В., Шапиро В. Д., Ольдерогге Н. Г. Управление реструктуризацией компаний. М. Дело. — 2010.
- Захват предприятий и защита от захвата/ под ред. Григорьева В. В. -М.: Дело, 2007.
- Ивасенко А.Г. Банковские риски: учебное издание. М.: Вузовская книга, 1998.
- Иноцев М. Корпоративные захваты: слияния, поглощения, гринмэйл. М., 2003.
- Кабушкин С.Н. Управление банковским кредитным риском М.: Финансы и статистика, 2006 г.
- Калашников Г. О. Слияние и поглощение компаний по праву Европейского Союза. М.: Международные отношения, 2007.
- Кох Т. У. Управление банком/ пер. с англ. Уфа: Спектр, 1993.
- Козодаев М.А. Оценка бизнеса при слияниях и поглощениях. М.: Аудит, 2004.
- Крыжановский В.Г. Реструктуризация предприятия. М.: ПРОИР- МВАКО Аналитик, 1998.
- Кургузов В.В. Банковский актуариат и риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2011.
- Лаврушин О.И., Валенцева Н. И. Банковские риски. М.: КноРус, 2010.
- Лапшин П.П., Хачатуров А. Е. Синергетический эффект при слияниях и поглощениях компаний. М.: Менеджмент, 2005.
- Левин И.И. Акционерные коммерческие банки в России. М.: Дело, 2010.
- Ляховский В. С., Коробейников Д. В., Серебряков П. А. Справочник по управлению рисками банковской деятельностью. М.: Гелиос АРБ, 2006.
- Маслеченков Ю.С. Финансовый менеджмент банка. М.: Юнити-Дана, 2006Рудык Н. М. Методы защиты от враждебного поглощения. М., 2006.
- Рабочий вариант перевода на русский язык документа Базельского комитета по банковскому надзору «Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: новые подходы» (Базель 2).
- Росс С. Основы корпоративных финансов: ключ к успеху коммерческих организаций. М.: Лаборатория базовых знаний, 2000.
- Руководство по кредитному менеджменту / под ред. Б. Эдвардса. -М.: Финансы и статистика, 1996.
- Рудык Н.Б., Семенкова Е. В. Рынок корпоративного контроля: слияния, жесткие поглощения и выкупы долговым финансированием. -М.: Финансы и статистика, 2000.
- Рэдхэд К., Хьюс С. Управление финансовыми рисками. М.: ИНФРА-М, 1996.
- Севрук В.Т. Риски финансового сектора Российской Федерации. -М.: Финстатинформ, 2003.
- Соколов Ю.А., Амосова М. А. Система страхования банковских рисков: Монография. М, 2003.
- Стэнли Фостер Рид, Александр Рид Лажу. Искусство слияний и поглощений. М.: Альпина паблишерз, 2009.
- Стивен Форст Настольная книга банковского аналитика. Деньги, риски, профессиональные приемы. М.: Баланс бизнес букс, 2006.
- Стратегии бизнеса: аналитический справочник/ под ред. Клейнера Г. Б. -М.: «КОНСЭКО», 1998.
- Тавасиев A.M. Антикризисное управление кредитными организациями. М.: Юнити, 2006.
- Филин С.А. Управление инвестициями в инновационной сфере экономики в условиях риска инеопределенности. М.: ИНИЦ Роспатента, 2004.
- Шершеневич Г. Ф. Курс торгового права. М.: Инфра-М, 2003.
- Экономическая безопасность России / под ред. Сенчагова В. К. М.: Бином. Лаборатория знаний. 2009.
- Алексеев Д. Риск ликвидности: просчитать все сценарии // Национальный банковский журнал. апрель, 2008.
- Андреев А. Методы и источники финансирования сделок слияния и поглощения // Управление корпоративными финансами. № 2,2007.
- Анисимов Д. Практика слияний и поглощений в России в современных условиях // Управление корпоративными финансами. -№ 6, 2009.
- Антипова O.A. Управление банковской ликвидностью // Банковское дело. -№ 11, 2007.73 .Астахова Л. В. Совершенствование подготовки кадров как важнейшее условие предупреждения операционных рисков в банковской деятельности // Финансы и кредит. № 45, 2009.
- Ашуркова A.M. Слияния и поглощения как форма концентрации банковского капитала и их влияние на инвестиции // Финансы и кредит. № 16, 2007.
- Болыиой юридический энциклопедический словарь. М., 2005.
- Буруч Ю. Перспективы развития системы управления рисками в российских банках // Управление финансовыми рисками. № 4, 2009.
- Бычков Слияния и поглощения. Новеллы в российском акционерном праве // Корпоративный юрист. № 6, 2006.
- Бюллетень банковской статистики № 4 (215), 2011.
- Васютович А., Алперин С., Чеготов М. Практические аспекты управления банковскими рисками в современных условиях // Управление финансовыми рисками. № 1, 2009.
- Вестник Банка России № 74, 2008.
- Вестник Банка России № 72, 2009.
- Вестник Банка России № 69, 2010.
- Вестник Банка России № 23, 2011.
- Витвицкий М. Управление рисками в процессе проведения сделок М&А // Управление корпоративными финансами. № 1, 2011.
- Владимирова И.Г. Слияния и поглощения компаний: характеристика современной волны // Менеджмент в России и за рубежом. № 1, 2002.
- Владимирова Т.А., Максимова B.JI. Стратегические риски в банковских сделках М&А // Банковское дело. № 5, 2009.
- Газин Г. Наука поглощений / Г. Газин, Д. Манаков // Вестник McKinsey. № 4, 2003.
- Голодова В.Г. Проблемы развития региональных банков России // Финансы и кредит. № 5, 2010.
- Горелая Н. Основы оценки стоимости банковской фирмы // Управление корпоративными финансами. № 3, 2004.
- Давыдова Л.В., Гордина В. В. Консолидация в банковском секторе России: современное состояние и перспективы // Финансы и кредит. № 9, 2011.91 .Демчук И. Н. О теории рисков и классификации банковских рисков // Банковское дело. № 1, 2009.
- Зорина Т.Н. Изменение институциональной структуры банковского сектора России в результате сделок слияния и поглощения в условиях финансового кризиса // Финансы и кредит. № 43, 2007.
- Ильченко A.JI. Правовое понятие слияния коммерческих организаций и значение проблемы слияния в России // Юрист. № 3, 2001.
- Калашников Г., Шарипов Т. Слияния и поглощения акционерных обществ по праву ЕС и России: процедурные вопросы // Слияния и поглощения. № 2, 2005.
- Каталкина М. Необходимость экономического обоснования реструктуризации компаний в современном бизнесе // Менеджмент сегодня. № 4, 2010.
- Кибенко Е.Р. Корпоративное право Великобритании. Законодательство. Прецеденты. Комментарии. Киев: Юстиниан, 2003.
- Коваленко Б.Б. Построение корпоративной структуры управления предпринимательской организацией холндинского типа. Монография. С-П: СПАУЭ, 2010.
- Козейчук Д. Слияния и поглощения: взгляд на корпоративный бренд // Бренд-менеджмент. № 2, 2010.
- Кокарева О. Реорганизация бизнеса: выбор оптимального решения // Управление корпоративными финансами. № 5, 2010.
- Колесников В. Характеристика этапов жизненного цикла проектов слияния и поглощения компаний: методология, содержание, риски // Менеджмент сегодня. № 3, 2009.
- Королев М. Устранение рисков при слияниях и поглощениях // Журнал НСБ «Хранитель». июнь, 2009.
- Крылов Б. Проблемы кадровой интеграции при слиянии компаний // Управление человеческим потенциалом. № 1, 2007.
- Крылова Л.В. Особенности централизации банковского капитала в России // Финансовая аналитика: проблемы и решения. № 4, 2009.
- Мельничук М.В. Банки как участники экономических отношений // Актуальные проблемы правового регулирования в сфере финансов и экономике. Сб. научн. трудов под ред. Андриашина Х. А., Петровой Г. В., 2005.
- Мельничук М.В., Маласаева И. Г., Правовые особенности специальных функций банков в налоговой сфере // Актуальные проблемы правового регулирования в сфере финансов и экономике. Сб. научн. трудов под ред. Андриашина Х. А., Петровой Г. В., 2005.
- Мельничук М.В., Фрумина C.B. Влияние фундаментальных факторов на формирование и развитие рынка ипотечного кредитования//Аудит и финансовый анализ. № 4, 2008.
- Мельничук М.В. Агентно ориентированное моделирование как основа изучения феномена поведения финансового рынка//Финансы и кредит. № 24, 2010.
- Пащенко Н.И., Исянбаева Ю. В. Методическое обеспечение процесса формирования регионального банка, отвечающего требованиям экономики региона // Финансы и кредит. № 33, 2007.
- Повалий А. Стратегии горизонтальной интеграции в деятельности транснациональных компаний // Менеджмент сегодня № 1,2009.
- Романов В. Рискообразующие факторы: характеристика и влияние на риски// Моделирование и анализ безопасности, риска и качества в сложных системах, СПб. НПО «Омега», 2001.
- Рыкова И.Н., Фисенко Н. В. Концентрация и мобилизация капитала в условиях слияния и поглощения кредитных организаций // Финансы и кредит. № 4, 2007.
- Сапрунович Е. Управление риском ликвидности // Банковское дело. № 7, 2002.
- Сенчагов В.К. Модернизация финансовой сферы России. Коллективная монография. М.: Нестор-История, 2011.
- Сенчагов В.К. Экономика, финансы, цены. Эволюция, трансформация, безопасность. -М.: Анкил, 2010.
- Слепов В.А., Кулакова Т. Ю., Кулиева Р. Т. Слияния и поглощения в системе финансового рынка // Финансовая аналитика: проблемы и решения. № 4, 2009.
- Слесарь Ю. Риски концентрации: методы измерения, управления и контроля // Управления финансовыми рисками. № 4, 2009.
- Слияния и поглощения верный путь к катастрофе // Национальный банковский журнал. — декабрь, 2009.
- Спиридонова A.B. Правовые проблемы «слияний и поглощений» корпораций в РФ // Актуальные проблемы частноправового регулирования: Материалы Всероссийской научной конференции молодых ученых. Самара, 2004.
- Соловьян И. Методология слияний и поглощений // Менеджмент сегодня. № 3, 2002.
- Сорокина И.О. Специфические риски процессов слияний и присоединений // Финансы и кредит. № 18, 2009.
- Сырбу Т.Г. Особенности правового регулирования банковской деятельности // Финансы. № 12, 1998.
- Сытин Ф.М., Каяшева Е. В. Построение комплексной системы управления операционными рисками в коммерческом банке // Управление финансовыми рисками. № 3(23), 2010.
- Фирсова Т.А. Подходы к оценке стоимости банка-участника сделки слияния и поглощения // Финансы и кредит. № 42, 2009.
- Фирсова Т.А. Стратегия корпоративных слияний и поглощений в период финансового кризиса // Финансы и кредит. № 14, 2010.
- Фрумина С.В. Операции по договорам страхования как источники повышенного риска коммерческого банка // Вестник ГУУ (Государственный университет управления). № 6, 2011.
- Фрумина С.В. Проблемы классификации банковских рисков, подлежащих страхованию в условиях консолидации банковского сектора // Вестник ВСГТУ (Восточно-сибирского государственного технологического университета). № 1, 2012.
- Чирва Е. Анализ рисков капитала банковской группы при консолидированном банковском надзоре // Управление финансовыми рисками. № 4, 2007.
- Шапран М. Слияния и поглощения: тенденции с поправкой на перемены // Банковское дело № 1, 2009.
- Шпрингель В., Позднякова Е. Российская специфика слияний и поглощений в банковском секторе // Управление корпоративными финансами. № 6, 2004.
- Яковенко С.Н., Лисюк Е. Ю. Финансовый аспект консолидации интересов современного банковского бизнеса // Финансы и кредит. -№ 48, 2010.
- Berger A.N., Mester L.J. Inside the Black Box: What Explains Differences in the Efficiencies of Financial Institutions? Journal of Banking and Finance, 21, 1997.
- Jayaratne, J. and P. Strahan. Entry Restrictions, Industry Evolution and Dynamic Efficiency: Evidence from Commercial Banking. Journal of Law and Economics, 41, 1998.137. The Banker. July 2007.
- Longman Business English Dictionary. London.: Bnc, 2000.
- Официальный сайт Центрального Банка Российской Федерации http ://www. cbr.ru/
- Официальный сайт Министерства экономического развития и торговли РФ http://www.economy.gov.ru/wps/wcm/myconnect/economylib/mert/welc ome/main/.
- Официальный сайт Федеральной службы государственной статистики http://www.gks.ru/.
- Официальный сайт Агентства по страхованию вкладов. http ://www.asv.org.ru/.
- Официальный сайт проекта «Bankir.ru». http://bankir.ru/.
- Официальный сайт аналитической научной лаборатории «Веди» http ://www. vedi .ги/.
- Официальный сайт Центра экономических и финансовых исследований и разработок http://www.cefir.ru/.
- Официальный сайт Института экономики переходного периода http ://www.iet.ru/.
- Официальный сайт Федеральной службы по финансовому мониторингу http://www.fedsfm.ru/.
- Официальный сайт Системы профессионального анализа рынков и компаний (СПАК) http://spark.interfax.ru/Front/index.aspx.182
- Официальный сайт рейтингового агентства ЭкспертРа http ://www.raexpert.ru/.
- Официальный сайт центра экономических инноваций http://ei-center.ru/.
- Количество действующих кредитных организаций и их филиалов втерриториальном разрезе по состоянию на 1.04.2011
- Наименование региона Количество кредитных организаций в регионе Количество филиалов в регионе
- Всего Кредитные организации, головная организация которых находится в данном регионе Кредитные организации, головная организация которых находится в другом регионе1 2 3 4 5
- Российская Федерация 1006 1885 486 2399
- Центральный Федеральный округ 581 699 119 481
- Белгородская область 5 25 1 24
- Брянская область 1 23 0 23
- Владимирская область 3 23 0 23
- Воронежская область 2 52 0 52
- Ивановская область 6 16 0 16
- Калужская область 4 24 0 24
- Костромская область 5 11 0 111. Курская область 2 18 0 18
- Липецкая область 2 22 1 21
- Орловская область 2 18 2 16
- Рязанская область 4 18 0 18
- Смоленская область 4 20 6 14
- Тамбовская область 1 13 1 12
- Тверская область 7 30 3 27
- Тульская область 5 25 1 24
- Ярославская область 6 31 2 29 г. Москва 511 148 21 127
- Московская область 11 83 4 79
- Северо-западный федеральный округ 70 332 18 314
- Республика Карелия 1 14 2 121. Республика Коми 3 34 7 27
- Архангельская область 2 31 0 31 В т.ч. Ненецкий АО 0 1 0 1
- Вологодская область 9 20 7 13
- Калининградская область 4 30 1 29
- Ленинградская 1 область 4 30 0 15
- Мурманская область 4 20 0 20
- Новгородская область 2 13 1 121. Псковская область 3 8 0 8 г. Санкт-Петербург 38 147 0 147
- Южный федеральный округ 47 307 21 2861. Республика Адыгея 5 6 1 5
- Республика Калмыкия 2 3 0 3
- Краснодарский край 14 105 2 103
- Астраханская область 5 24 5 19
- Волгоградская область 4 57 0 57
- Ростовская область 17 112 13 99
- Северо-кавказский федеральный округ 56 175 75 100
- Республика Дагестан 32 77 61 16
- Республика Ингушетия 2 5 1 4
- Кабардино-Балкарская Республика 5 13 3 10
- Карачаево-Черкесская Республика 5 4 0 4
- Республика Северная Осетия-Алания 5 12 4 8
- Чеченская Республика 0 5 0 5
- Ставропольский край 7 59 6 53
- Приволжский федеральный округ 117 628 103 525
- Республика Башкортостан 11 53 0 53
- Республика Марий Эл 1 17 4 13
- Республика Мордовия 4 9 1 8
- Республика Татарстан 26 95 55 40
- Удмуртская Республика 5 23 0 23
- Чувашская Республика 4 19 0 191. Пермский край 5 63 0 63
- Кировская область 3 18 0 18
- Нижегородская область 14 95 7 88
- Оренбургская область 9 39 3 36
- Пензенская область 2 26 0 26
- Самарская область 20 83 13 70
- Саратовская область 9 66 18 48
- Ульяновская область 4 22 2 20
- Уральский федеральный округ 51 338 112 226
- Курганская область 4 14 0 14
- Свердловская область 19 94 13 81
- Тюменская область 18 134 61 73 В т.ч. Ханты-Мансийский АО -Югра 10 38 11 27
- Ямало-Ненецкий АО 2 25 2 23
- Челябинская область 10 96 38 58
- Сибирский федеральный округ 57 358 26 3321. Республика Алтай 4 4 1 3
- Республика Бурятия 1 15 2 131. Республика Тыва 2 4 0 4
- Республика Хакасия 3 5 0 51. Алтайский край 7 46 8 38
- Забайкальский край 0 15 0 15
- Красноярский край 5 59 2 57
- Иркутская область 8 43 4 39
- Кемеровская область 9 32 0 32
- Новосибирская область 10 70 1 691. Омская область 6 41 0 411. Томская область 2 24 8 16
- Дальневосточный федеральный округ 27 147 12 135
- Республика Саха (Якутия) 4 33 0 331. Камчатский край 4 12 3 91. Приморский край 8 34 5 29
- Хабаровский край 4 26 2 24
- Амурская область 2 13 0 13
- Магаданская область 0 9 0 9
- Сахалинская область 5 11 2 91. Еврейская АО 0 5 0 51. Чукотский АО 0 4 0 4
- Международные слияния и поглощения коммерческих банков
- Год Поглощающий банк Поглощаемый банкназвание, страна, рейтинг*) (название, страна, рейтинг*)1 2 31 981 Barclays Bank Banco de Valladolid
- Великобритания, 2) (Испания, -)1982 Centrobarico (Banco Central de Espana) Banco del Talca1. Испания, 1) (Чили, -)1982 Banesto (Banco Espanol de Credito S.A.) Banco O’Higgins1. Испания, 2) (Чили, 3)1984 Lloyds Bank Schroder Munchmeyer Hengst
- Великобритания, 4) (Ггрмания, -)1986 Citicorp Banco Centra Sud1. США, 1) (Италия, -)1986 Lloyds Bank Continental Bank of Canada
- Великобритания, 4) (Канада, -)1987 Credit Lyonnais Alexanders Laing & Cruickshank
- Франция, 2) (Великобритания, -)1987 National Westminster Bank First Jersey National Corp.
- Великобритания, 2) (США, -)1988 Caja de Pensiones («La Caixa») Banque de Construction et D’Equip1. Испания, 5) (Франция, -)1988 National Westminster Bank Banque de L’Union Europeenne
- Великобритания, 2) (Франция, -)1988 Banca Popolare di Novara Banque Marittime et Finaciere1. Италия, 13) (Франция, -)1988 Swiss Bank Corporation Banque Stern
- Швейцария, 2) (Франция, -)1988 Istituto Bancario San Paolo di Torino Banque Vernes1. Италия, 2) (Италия, -)1988 Nordfinanz Bank Cambio & Valorenbank
- Финляндия, -) (Швейцария, -)1988 Banque Cantrade Cegep
- Швейцария, -) (Франция, -)1988 Wirtschafts & Privatbank Charterhouse (Suisse)
- Швейцария, -) (Великобритания, 17)1988 Pierson heldring Pierson Chemical Bank (Asia)1. Нидерланды, -) (США, 13)1988 Cariplo Cie Internationale de Banque1. Италия, 1) (Франция, -)1988 Royal Bank of Scotland Citizens Financial Groupe
- Великобритания, 7) (США, 90)1988 National Australia Bank Clydesdale/Northern (Ireland)
- Великобритания, 12) (США, -)1988 Banca Nazionale del Lavoro Hesse Newman & Co.1. Италия, 5) (Ггрмания, -)1988 AMRO Bank (Amsterdam-Rotterdam) Massonaud de Fontenay
- Нидерланды, 2) (Франция, -)1988 Deutsche Bank McLean McCarthy Ltd1. Ггрмания, 1) (Канада, -)1988 Bank of Ireland Regency Finace
- Ирландия, 2) (Великобритания, -)1988 Caja de Pensiones («La Caixa») Soc. de Credit et Banq. de Monaco1. Испания, 5) (Монако, -)1988 Dresdner Bank Thornton Group
- Ггрмания, 6) (Великобритания, -)1989 Monte dei Paschi di Siena Grindlays (France)1. Италия, 6) (Италия, -)1989 Bank in Liechtenstein GT Management
- Лихтенштейн, 1) (Великобритания, -)1989 Bank of Yokohama Guinness Mahon
- Япония, 20) (Великобритания, -)1989 Nederlandsche Middenstandsbank Hamant-carmingnac
- Нидерланды, 3) (Франция, -)1989 Deutsche Bank Morgan Grenfell
- Германия, 1) (Великобритания, 10)1989 National Westminster Bank Natwest Espana
- Великобритания, 2) (Испания, -)1989 Credit Lyonnais Nederlanadse Credietbank
- Франция, 2) (Нидерланды, -)1989 Nederlandsche Middenstandsbank Royal Bank of Canada (Belgium)
- Нидерланды, 3) (Бельгия, -)1989 Scandinavian Investments Scandinavian Banking Group
- Швеция, -) (Великобритания, 11)1989 Societe Generale Touche Remnant
- Великобритания, 7) (США, 201)1990 ASLK-CGER Banque Banque Francaise de L’Agriculture1. Бельгия, 4) (Франция, -)1990 Compagnie Financiere de Paribas Banque Paribas (Suisse)
- Франция, 4) (Швейцария, -)1990 Banca Commerciale Italiana Banque Sudameris france1. Италия, 3) (Франция, 22)1990 Compagnie Financiere de Suez Cartmore Investment Management
- Франция, -) (Великобритания, -)1990 Barclays Bank Europeenne de Banque
- Великобритания, 1) (Франция, -)1990 National Westminster Bank F. Van Lanschot
- Великобритания, 2) (Нидерланды, 7)1990 Skopbank Group Fennoscandia Bank1. Финляндия, 4) (Швеция, -)1990 Abbey National Ficofrance
- Великобритания, 3) (Франция, -)1990 CCF (Credit Commercial de France) Framlington
- Франция, 10) (Великобритания, -)1 2 31 990 ABN-AMRO Bank Frankfurter Kreditbank
- Нидерланды, 1) (Германия, -)1990 Compagnie Financiere de Suez Kooijman Effectenkantoor1. Франция, -) (Франция, -)1990 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Lloyds Bank (Portuquese Business)
- Испания, 1) (Португалия, -)1990 Barclays Bank Marine Midland (Private Banking)
- Великобритания, 1) (США, -)1990 Barclays Bank Merck, Finck & Co.
- Великобритания, 1) (Германия, 76)1990 Svenska Handelsbanken Oslo Handelsbank1. Швеция, 2) (Норвегия, -)1990 SEB (Skandinaviska Enskilda Banken) Scandinavian Banking Group
- Швеция, 1) (Великобритания, 11)1990 National Australia Bank Yorkshire Bank
- Австралия, 2) (Великобритания, -)1991 Credit Lyonnais Banca Jover1. Франция, 2) (Испания, -)1991 Deutsche Bank Banco Commercial Transatlantico
- Германия, 1) (Испания, 32)1991 Caixa General de Depositos Banco De Extremadura
- Португалия, 1) (Испания, -)1991 Banco de Santander Banco de Santiago1. Испания, 2) (Чили, 3)1991 BNP (Banque Nationale de Paris) BNP Dresdner Bank (CSFR)1. Франция, 3) (Чехия, -)1991 Caixa General de Depositos Chase Espada (Retail & Leasing)
- Португалия, 1) (Испания, -)1991 Svenska Handelsbanken Stavanger Bank1. Швеция, 2) (Норвегия, -)1991 AIB (Allied Irish Bank) Group TSB Bank Northern Ireland
- Ирландия, 1) (Великобритания, 6)1991 AIB (Allied Irish Bank) Group York Bank & Trust1. Ирландия, 1) (США, -)1992 Credit Lyonnais BfG Bank (Bank fur Gemeinwirtschaft)
- Франция, 2) (Германия, 11)1992 ABN-AMRO Bank Hoare Govett
- Нидерланды, 1) (Великобритания, -)1992 Banesto (Banco Espanol de Credito S.A.) TOTTA (Banco Totta & Acores)
- Испания, 3) (Португалия, 3)1993 Fortis ASLK-CGER Banque
- Нидерланды, 5) (Бельгия, 4)1993 Deutsche Bank Banco de Madrid1. Германия, 1) (Испания, 6)1993 Commerzbank Caisse Centrale de Reescompte (CCR)1. Германия, 3) (Франция, -)1993 BHF-Bank (Berliner Handels- und Charterhouse1. Frankfurter Bank)
- Германия, 14) (Великобритания, 17)1 2 31 993 ABN-AMRO Bank Cragin Financial Corp.1. Нидерланды, 1) (США, -)1994 BHF-Bank (Berliner Handels- und CCF Finanzas SA1. Frankfurter Bank)
- Германия, 14) (Испания, -)1994 BHF-Bank (Berliner Handels- und CCF Finanziaria SpA1. Frankfurter Bank)1. Германия, 14) (Италия, -)1994 National Westminster Bank Central Jersey Bancorp
- Нидерланды, 3) (Великобритания, 15)1995 Generale de Bank Credit Lyonnais Bank Nederlanden
- Бельгия, 1) (Нидерланды, -)1995 Credit Local de France Hypothekenbank in Berlin
- Франция, 9) (Германия, 16)1995 Commerzbank Jupiter Tyndall Group
- Германия, 3) (Великобритания, -)1995 Dresdner Bank Kleinwort Benson Group
- Германия, 2) (Великобритания, 11)1995 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Probursa1. Испания, 2) (Мексика, 2)1995 Swiss Bank Corporation SG Warburg
- Великобритания, 1) (Бразилия, 5)1997 Banco Espirito Santo Group Banco Boavista
- Испания, -) (Бразилия, 21)1997 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Banco de Credito Argentino
- Испания, 1) (Аргентина, 7)1997 Banco de Santander Banco de Venezuela
- Испания, 1) (Венесуэла, 2)1997 Banco de Santander Banco Gerai do Comercio1. Испания, 1) (Бразилия, -)1997 Lloyds Bank Banco Multiple
- Великобритания, 4) (Бразилия, -)1997 Banco de Santander Banco Noroeste
- Испания, 1) (Бразилия, 14)1997 Banco de Santander Banco Rio de la Plata
- Испания, 1) (Аргентина, 3)1997 Societe Generale Banco Sogerai1. Франция, 5) (Бразилия, -)1997 ING Bank Group BBL (Banque Bruxelles Lambert)
- Бельгия, -) (Нидерланды, -)1997 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Potenza1. Испания, 2) (Бразилия, -)1998 ING Bank Group Allgemeine Deutsche Direktbank
- Нидерланды, 3) (Германия, 88)1998 Caixa General de Depositos Banco Bandeirantes
- Португалия, 1) (Бразилия, 20)1998 Banco de Santander Banco de Galicia у Buenos Aires
- Испания, 1) (Аргентина, 4)1998 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Banco Excel Economico
- Испания, 2) (Бразилия, 24)1998 Robert Fleming Holdings Banco Graphus
- Великобритания, 14) (Бразилия, -)1998 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Banco Hipotecario de Fomento1. Испания, 2) (Чили, -)1998 BBV (Banco Bilbao Vizcaya) Banco Provincial SAICA
- Испания, 2) (Венесуэла, 1)1998 ABN-AMRO Bank Banco Real
- Нидерланды, 3) (Германия, 15)1998 BNP (Banque Nationale de Paris) BNP Dresdner European Bank AG1. Франция, 2) (Австрия, -)1998 Banco de Santander CC-Bank1. Испания, 1) (Германия, -)1998 Deutsche Bank Coral
- Германия, 1) (Великобритания, -)1998 Societe Generale Cowen & Co1. Франция, 4) (США, -)1998 Deutsche Bank Credit Lyonnais Belgium N. V1. Tермания, 1) (Бельгия, -)1998 Dexia Dexia Banco Local1. Бельгия, 3) (Испания, -)1998 Bayerische Vereinsbank FGH Bank
- Германия, 4) (Нидерланды, -)1 2 31 998 Den Danske Bank Fokus Bank1. Дания, 1) (Норвегия, 5)1998 Societe Generale Fortis Bank Nederland
- Франция, 4) (Нидерланды, 5)1998 Generale de Bank Fortis Bank Nederland
- Бельгия, 1) (Нидерланды, 5)1998 Societe Generale Hambros Bank
- Франция, 4) (Великобритания, 11)1998 Paribas Immobiliare Commerciale Dodicesima1. Франция, 3) (Италия, -)1998 Credit Suisse MSA
- Швейцария, 2) (Великобритания, -)1999 DB Investments Backlunda1. Германия, -) (Швеция, -)1999 UniCredito Italiano Bank Pekao
- Испания, 1) (Португалия, -)1999 BBVA (Banco Bilbao Vizcaya Argentaria) Corp. Banca Argentina
- Испания, 1) (Аргентина, 1)1999 BNP (Banque Nationale de Paris) Creation Financial services Limited
- Франция, 2) (Великобритания, -)1999 Dexia Dexia France1. Бельгия, 2) (Франция, -)1999 ForeningsSparbanken Finansieringslnstituttet for Industri og1. Handvsrk A/S1. Швеция, 3) (Дания, -)1999 Paribas Harry Dawn
- Франция, 3) (Великобритания, -)1999 Bank of New York Company RBSI Security Services
- США, 14) (Великобритания, -)1999 HSBC Holdings Republic New York Corporation
- Великобритания, 1) (США, 22)1999 HSBC Holdings Safra Republic Holdings
- Великобритания, 1) (Люксембург, -)1999 UBS (Union Bank of Switzerland) Stiga AB1. Швейцария, 1) (Швеция, -)1999 BSCH (Banco Santander Central Hispano) TOTTA (Banco Totta & Acores)
- Испания, 1) (Португалия, 5)1999 BSCH (Banco Santander Central Hispano) Charterhouse
- Испания, 1) (Португалия, -)1999 Royal Bank of Scotland UST Corp.
- Великобритания, 7) (США, 148)